5. Привлечение заемных средств за счет банковского кредита
В случае невозможности дальнейшего привлечения собственных средств предприятия (достижение предела прибыли, невозможность увеличения амортизационных отчислений, нежелание акционеров новой эмиссии акций), необходимо привлекать заемный капитал (банковское кредитование, товарный кредит, эмиссия облигаций и векселей, аренда имущества).
Кроме того, привлечение заемного капитала может быть выгодней с точки зрения финансовых условий.
Привлечение заемных средств предприятием должно учитывать 7 основных условий:
- определение цели привлечения заемных средств;
- предельный объем привлекаемых заемных средств;
- соотношение заемных средств, привлекаемых из различных источников;
- определение форм привлечения заемных средств (конкретный вид);
- определение привлекательности заемщиков;
- обеспечение платежеспособности;
- оценка стоимости заемного капитала.
Банковский кредит представляет собой заемный капитал в денежной форме, предоставляемый банками во временное пользование хозяйствующим субъектам на условиях обеспеченности, возвратности, срочности, платности и целевого использования.
Классификация банковских кредитов
1. По назначению и характеру использования:
- ссуды предприятиям;
- ссуды небанковским финансовым учреждениям;
- межбанковские ссуды;
- потребительские кредиты;
2. По наличию и характеру обеспечения:
- обеспеченный кредит - способ страхования банка от риска невозврата заемщиком кредита. В обеспечение возврата кредита принимаются: залог имущества; ценные бумаги; путевые и товарные документы; гарантия или поручительство третьего лица; полис страховой компании и др.
- необеспеченные (бланковые) ссуды - это ссуды, предоставляемые банками экономически и финансово устойчивым хозорганам под их обязательства погасить в установленный срок полученную ссуду.
3. По цели использования:
- кредиты, выдаваемые на формирование оборотных активов;
- кредиты, выдаваемые на финансирование основных фондов.
4. По срокам использования
- срочные ссуды - ссуды, предоставляемые банками заемщикам на определенный срок, установленный в договоре сторон;
- бессрочными называются ссуды, выдаваемые банками на неопределенный срок, до востребования. Погашаются такие ссуды, как правило, по первому требованию банка-кредитора;
- просроченные - ссуды, по которым истекли сроки возврата, предусмотренные кредитным договором банка с заемщиком;
- отсроченные - ссуды, срок возврата которых по просьбе заемщика перенесен банком на более позднее время.
5. По методам предоставления:
- ссуды, выдаваемые в разовом порядке - ссуды, решение о выдаче которых принимается банком отдельно по каждой ссуде на основании ходатайства и других документов заемщика;
- ссуды, выдаваемые в соответствии с открытой кредитной линией -это ссуды, предоставляемые заемщику в течение установленного отрезка времени, в пределах заранее обусловленных размеров без дополнительных специальных переговоров.
6. По способам погашения:
- погашаемые постепенно;
- погашаемые единовременным платежом по истечении срока;
- погашаемые в соответствии с условиями, предусмотренными кредитным договором.
7. По характеру и способу уплаты процентов:
- с фиксированной процентной ставкой выдаются, как правило, предприятиям со стабильной экономикой;
- с плавающей процентной ставкой выдаются в условиях экономической нестабильности.
8. По срокам предоставления:
- краткосрочные кредиты - это кредиты, предоставляемые банками для покрытия временных затруднений, возникающих в связи с затратами производства и обращения, не обеспеченных поступлением собственных средств в соответствующем периоде. Выдаются краткосрочные ссуды на срок до одного года.
- среднесрочные кредиты - это кредиты предоставляемые на оплату оборудования, текущие расходы, на финансирование капитальных вложений. Выдаются они на срок до трех лет.
- долгосрочные кредиты - это кредиты предоставляемые на финансирование капитальных затрат по реконструкции, модернизации и расширению действующих основных фондов, строительству новых объектов и др. Выдаются долгосрочные кредиты на срок свыше трех лет.
9. По формам и видам:
- Лизинговый кредит - это экономические отношения между юридическими лицами, возникающие при аренде имущества на основе заключаемого соглашения;
- Ипотечный кредит - это особый вид экономических отношений по поводу предоставления кредитов под залог недвижимого имущества. При этом кредиторами могут быть ипотечные банки или специальные ипотечные компании, а также коммерческие банки. Заемщиками же могут быть юридические и физические лица, имеющие в собственности объекты ипотеки (производственные здания, сооружения, жилые дома, магазины, земельные участки и др.);
- Потребительский кредит - кредит, предоставляемый физическим лицам на приобретение потребительских товаров и услуг с рассрочкой платежа.
- Консорциальный кредит - это кредит, предоставляемый субъектам хозяйствования банковскими консорциумами;
- Кредит под вексельное обращение - это кредит, выдаваемый банками под учет и залог векселей;
- Финансовый кредит - средства, выдаваемые банками в соответствии с законодательством страны в заем юридическим или физическим лицам на установленный срок для целевого использования и за плату;
- Ломбардный кредит - единоразовый, который может быть получен предприятием под заклад высоко ликвидных активов, при этом размер кредита не должен превышать максимум 75% от стоимости заложенного имущества. Кредит выдается в одни руки в размере не более 10% от уставного фонда банка.
- Контокоррентный кредит - при котором не открывается дополнительный счет, а используется единый текущий счет для всех финансовых расчетов.
- Ролловерный кредит - кредит при котором пересматривается процентная ставка по кредиту.
Перечень условий, которые необходимо учесть организации при планировании своей кредитной работы:
1. Преимущественное получение кредита предоставляется тем организациям, которые имеют один из своих расчетных счетов в этом банке.
2. На процентную ставку по кредиту влияют следующие факторы:
- кредитный риск конкретного проекта;
- учетная ставка (ставка рефинансирования) НБУ;
- динамика курсов основных валют по отношению к валюте кредита
- соотношение спроса и предложения на кредитном рынке;
- кредиты предоставляются только под проекты, которые финансово окупятся и по которым предоставляются гарантии.
В качестве гарантии могут быть использованы:
- залог;
- поручительство третьих лиц;
- страхование.
3. В качестве залога может выступать ликвидное движимое и недвижимое имущество. Залог должен быть обязательно застрахован. В случае его повреждения страховка идет в пользу банка.
4. Кредиты не предоставляются для кредитования третьих лиц (без использования посредников).
5. Сумма кредита не должна превышать 70% стоимости заложенного
имущества.
6. Единоразовая сумма кредита не может превышать 10% уставного фонда банка.
Документы, которые необходимы для получения кредита в банке юридическим лицом
- Свидетельство о регистрации.
- Устав или учредительный договор.
- Лицензия на вид деятельности.
- Образцы подписи директора, главного бухгалтера, образец печати.
- Оригинал документа на право собственности производственных мощностей для залога.
- Документы, подтверждающие право собственности на объект залога.
- Перечень имущества, которое предоставляется в залог с перечислением:
■ Балансовой стоимости
■ Г ода строительства или выпуска
■ Месторасположения (для недвижимого имущества)
■ Краткой характеристики объекта
- Документ об оценочной стоимости (оценка может производиться как сотрудниками банка, имеющими соответствующие права, так и независимыми экспертами).
- Справка о том, что предмет залога является свободным от любых обязательств (справка может быть выдана государственным нотариусом).
- Страховой полис заложенного имущества.
3. Документы о хозяйственной и финансовой деятельности.
- Баланс и отчет о финансовых результатах за 2 предыдущих квартала (в случае долгосрочного кредита - за более длительный промежуток времени).
- Справка о банковских счетах с приведением их реквизитов, а также справка о движении средств по счету.
- Справка о наличии и структуре дебиторской и кредиторской задолженностей.
- Аудиторский отчет (по желанию банка).
4. Проектная документация.
- Заявление с просьбой о предоставлении кредита.
- Анкета заемщика.
- Бизнес-план.
- Контракты, проекты контрактов, протоколы намерений.
Взаимоотношение банка и клиента при кредитовании с использованием различных схем гарантий можно представить в виде рис. 5.1 -5.3.
Рис. 5.1. - Взаимоотношение банка и клиента при кредитовании с использованием залога
Рис. 5.2. - Взаимоотношение банка и клиента при кредитовании с использованием гарантии третьего лица (поручителя)
Рис. 5.3 - Взаимоотношение банка и клиента при кредитовании с использованием гарантии страховой компании
Схема контроля кредитования банком клиента может быть представлена в виде табл. 5.1.
Таблица 5.1. - Схема контроля кредитования
Процесс банковского кредитования предусматривает следующие схемы начисления процентов по кредиту:
Начисление простых процентов производится только лишь на первоначальную сумму кредита
Начисление сложных процентов производится не только на первоначальную сумму кредита, но и на проценты, начисленные в предыдущие периоды времени:
где
Рп - будущая стоимость денежных средств в период п;
Р0 - текущая стоимость денежных средств;
r - ставка банковского процента за определенный период времени (год, месяц и т.д.);
n - период, для которого проводится оценка эффективности проекта (аналогичен по размерности периоду начисления процентов);
J - сумма начисленных процентов за весь период кредитования
3. Проценты на остаток вложенных средств
Начисление процентов производится на первоначальную сумму кредита за вычетом процентов, начисленных в предыдущие периоды времени